Mindset du Lundi matin 💪

Prudence après la dégradation de la note américaine

Nous démarrons cette semaine du 19 mai 2025 dans un contexte financier assez tendu. Ce week-end a été marqué par des dégradations notables, notamment suite à la révision à la baisse de la note de la dette des États-Unis samedi matin. Cette nouvelle a eu un impact immédiat sur les marchés : le taux des obligations américaines à 10 ans a grimpé, créant des remous sur différents fronts.

Les marchés crypto ont également connu une période de volatilité ce week-end, avec une tentative de hausse qui s'est finalement soldée par un retour à la case départ. La bougie haussière du dimanche a été complètement effacée.

Agenda économique de la semaine

Cette semaine sera relativement calme en termes de publications macroéconomiques. L'événement principal à surveiller sera la publication des PMI (Purchasing Managers' Index) jeudi. Pour rappel, ces indices sont basés sur des sondages réalisés auprès des directeurs d'achat et constituent un excellent baromètre du sentiment économique. Ces professionnels partagent leur vision des conditions économiques actuelles et leurs perspectives, un indicateur précieux de la santé économique globale.

À noter également que la publication des résultats de NVIDIA n'aura pas lieu cette semaine, mais la semaine prochaine, le mercredi 28 mai 2025, pour leur premier trimestre fiscal 2026.

Taux d'intérêt et impact sur les marchés

Concernant les taux d'intérêt américains, nous assistons à un retournement de situation. La dégradation de la note souveraine des États-Unis a provoqué une montée des rendements obligataires, ramenant le taux à 10 ans au même niveau qu'à l'époque où Donald Trump avait instauré les droits de douane.

Cette situation pourrait avoir des répercussions significatives dans les prochains jours. Les marchés ont jusqu'à présent fait preuve d'une grande complaisance, mais cette dynamique pourrait évoluer rapidement.

Stratégie d'investissement actuelle

Dans ce contexte, ma stratégie reste prudente mais opportuniste :

• Je maintiens mon objectif d'achat sur le S&P 500 autour de 5850-5870 points, avec un premier objectif à 5935 points
• J'ai considérablement réduit mon exposition globale (de 50%), notamment après avoir vendu mes actions Tesla vendredi à 349,98$, soit environ 50% au-dessus de mon dernier point d'achat
• Je reste attentif au niveau des 5880 points sur le S&P 500, qui commence à montrer des signes de faiblesse à court terme

Cette approche reflète ma conviction que les marchés ne peuvent pas continuer indéfiniment à monter en ligne droite. Trop d'incertitudes persistent, notamment concernant l'endettement massif des États-Unis et des banques centrales. Même si ces facteurs ont été ignorés pendant des années, une prudence accrue me semble désormais nécessaire.

Au-delà des marchés : Réflexion sur les objectifs de la semaine

Cette semaine, je souhaite prendre du recul et reconsidérer plusieurs aspects de mon travail, notamment dans la manière dont je partage mes analyses et conseils. L'objectif est d'apporter davantage de valeur ajoutée en sortant du schéma habituel.

Optimisation du temps et des contenus

Beaucoup de questions reviennent régulièrement :

• Pourquoi les taux d'intérêt sont-ils importants pour les marchés et les États-Unis ?
• Comment déterminer les tendances et prendre des décisions d'achat/vente ?
• Quelle stratégie adopter sur les cryptomonnaies ?
• Faut-il privilégier la gestion active ou passive ?

Ces sujets méritent d'être traités en profondeur, mais le temps n'est pas extensible. Je passe déjà beaucoup d'heures devant les écrans, et il est nécessaire de faire des choix judicieux pour optimiser mon impact.

L'importance des objectifs hebdomadaires

Fixer des objectifs clairs et les partager constitue une puissante motivation. La semaine dernière, mon objectif était centré sur mon entourage, pour faire avancer certains projets. Cette initiative a porté ses fruits, avec des résultats très satisfaisants.

Cette semaine, je me concentre davantage sur moi-même :

• Réévaluer l'utilisation de mon temps
• Déterminer quelles activités sont réellement productives et lesquelles peuvent être optimisées
• Prendre du recul pour observer mes habitudes avec un œil critique

L'efficacité de l'engagement public

Il y a une force particulière à écrire ses objectifs et à les partager, même anonymement. Cela crée une responsabilité qui nous pousse à l'action. Si vous souhaitez partager vos propres objectifs pour cette semaine, je vous invite à me les envoyer - l'engagement renforce considérablement la probabilité de réalisation.

Je vous propose de sélectionner 2-3 points d'amélioration pour cette semaine :

• Un objectif facile, rapidement atteignable
• Un objectif plus ambitieux, qui demande davantage d'efforts
• Éventuellement un objectif qui vous trotte dans la tête depuis des semaines ou des mois

Conclusion

Alors que les marchés appellent à la prudence cette semaine, n'oublions pas d'appliquer cette même vigilance à notre développement personnel. Améliorer 1% chaque jour conduira à une transformation majeure sur le long terme.

Je vous souhaite une excellente semaine productive et enrichissante en ce lundi 19 mai 2025. Restons attentifs aux signaux du marché, mais également à nos propres objectifs de progression.